不安定な相場をどのように乗り切るか~改めて投資について考えてみる~

最近はウクライナ情勢など不安定な状況を反映してか、米国株も日本株も上がったり下がったり、下がったり、下がったり、の不安定な状況が続いていますね。

先日今年に入ってからの米国保有株の状況をまとめましたがもれなく下落しいている状況でした。去年までのガンガン上昇する相場は残念ながら終了し、今後は上げ下げの激しい難しい相場になる、低迷するなんて声も聞こえてきます。

そんな中でこれからどのように投資をしていくか私なりに改めて考えてみたいと思います。

ただどのように投資をしていくかを考えるにあたり、まずは前提として考えておいたほうが良いことがあると思っているので、今回はそれをまとめていきたいと思います。

投資目的を考える
目的が決まれば目標も決まる？
現状とのギャップ、道筋を整理する
まとめ

投資目的を考える

まずは大前提として投資の目的をどのように考えるかですね。その人の置かれている状況などにより、人それぞれですね。

老後資金のため
子供の教育資金のため
何か夢実現の費用のため
目的はなく銀行に預けるのはもったいないから
漠然とした将来のお金に対する不安がある
お金持ちになりたい
なんとなく投資ブームだから
FIREしたい

などなどおそらく何らかの目的があって投資をするのだと思います。私は基本的には老後資金のためですが、早くお金がたまればFIREしたいというのが目的です。

目的が決まれば目標も決まる？

目的にもよりますが、ここがが決まれば目標も決まるのではないかと思います。（漠然と、なんとなくだと決まりにくいかもしれませんが）

老後資産　→　65歳時に2500万円の資産、配当200万円/年間など
子供の教育資金　→　あと10年で大学の費用500万円の資金
何か夢実現のため　→　5年後に海外留学費用300万円の資金
FIREしたい　→　45歳時に1億円の資産

目的があれば想定される期日や費用感がざっくりでも想定できると思います。漠然とした不安やお金持ちになりたいという目的でも、では自分の不安がなくなる資産額はいくらなのかや、お金持ちってどのくらいの資産があればそう思えるのかで目標も立てられるのかなと思います。

例えば漠然と積み立てを行ったり、その場その場で売り買いをするなんてことも問題はないですが、目標があったほうが継続しやすいですし、状況に応じて軌道修正もしやすいのかなと思います。

また、相場が不安定で特に含み損を抱えるような状態になると、冷静な判断ができなくなることもあると思いますので、立ち止まって考えるベースがあるというのは重要かなと思います。

とはいえ人の欲は限りないので、1000万円貯まったら2000万円、次は5000万円、1億、2億といくらあっても満足できなさそうですが・・・。

現状とのギャップ、道筋を整理する

目標が決まれば現状の把握と目標までのギャップを整理し、どのような道筋を立てる必要があるのかが見えてきます。

例えば老後資金として65歳時に2500万円の資産を築くことが目標だとして、現状置かれている状況により投資方針も変わってくると思います。

例えば以下のパターンだとどうなるかを考えてみると。

パターン①　50歳　貯蓄100万円　月々の追加投資額5万円
パターン②　30歳　貯蓄200万円　月々の追加投資額3万円

パターン①だと年4%の成長率で単純に積み立てると65歳時に1400万円弱までしか貯まりません。そうなると目標を修正するか積立金を増やすか、もっと成長率を高めるかの対応が必要になります。

例えば積立金を10万円/月にすると2500万円を超えてきます。もしくは成長率を10%にする必要がありますが、こちらはかなりリスクを取らなければいけないですね。

パターン②だと地道に積み立てていけば実現は難しくなさそうです。

グラフにするとこんな感じです。

あくまで想定なので成長率がこの通りになるかというのはありますが、目標に向けてどのような投資を行うべきかの想定はできそうです。年4%の成長であればインデックス投資でも実現できそうですが、年10%となると個別株など市場の成長以上を見込める銘柄への投資が必要になりそうです。その分リスクも高くなるのでどう判断するかですね。

これは老後資金なのである程度長期で考えられますが、教育資金や夢のためということで短期で増やすとなるともっと厳しい選択を迫られるかもしれません。もしかすると株式投資ではなくFXや暗号資産などギャンブル的な投機が必要になるかもしれませんね。（それがいいのかどうか、やるべきかどうかはさて置いて）

こうやって現状と目標を整理するとおぼろげながらやるべきことが見えてくるのではないでしょうか。